Телеграм канал «Олег Кузьмичев»

братья в Т уже хорошо поторговали

Пружина сжимается, иксы неизбежны

Конспектируем Андрея Осноса

👉 Бесплатные пассивы в дефиците

👉 Маржа у нас расширяется при снижении ставки

👉 Чистая процентная маржа движется в правильном направлении во втором квартале

👉 В первом квартале все растёт, кроме акций

👉 M&a у нас прекрасные

👉 Рое во втором квартале растёт, все осторожно оптимистично

👉 Сделали успешное IPO B2B

👉 Могут распределять дивиденды не только деньгами, но и компаниями, которые могут стать публичными. Речь про доп дивиденды (экстра), акциями публичных дочерних компаний

👉 Менеджмент не продаёт, а покупает акции банка

👉 Cor во втором квартале на уровне первого

👉 Гайденс по прибыли на этот год не даём

👉 Сейчас стоимость акций не отражает фундаментальные показатели банка, p/b 0,5х на конец этого года

👉 Одобрили Байбек только что, 2 млрд руб в квартал, программа заложена в бизнес план. Начнём со след недели, покупки через стакан не более 10% среднедневного оборота

👉 Байбекнутые акции не будут проданы назад в рынок

👉 Байбек на дивы не повлияет

Совкомбанк увидел грустных хомяков на конференции и объявил Байбек на 2 ярда

Скоро все акции скупим с работягами, вместе миром управлять будем (из одной инвест палаты)

Конспектим Орловского в реальном времени

👉 Сейчас проще сделать иксы чем в 24 году, главное чтобы тебя не поделили

👉 Нет дивидендов - компания исчезает с радаров у инвесторов

👉 Весь рынок дешёвый, как будет развиваться геополитика

👉 Если p/e 1,5-4 это все дёшево

👉 Рынок дешёв даже с текущей ставкой. Вопрос с нами делятся или нет (дивиденды)

👉 Если компания упала в 6 раз, наверно она может вырасти в 2 раза (он про Диасофт). Но менеджмент должен вернуться к показателям IPO!

👉 Максиму нравится Сбер

👉 Мы не знаем как будет развиваться втб, но надо следить!)

👉 Компания Позитив сильно упала, менеджмент делает шаги

👉 Норникель, компания падает с 22 года, любой позитив даст шанс отскока

👉 Интер РАО! При текущих Ценах на эти компании надо смотреть

👉 Т технологии уже советуют три года, сколько вы там заработали?

👉 Smart money идут не в акции сейчас, а в альтернативную доходность (рынок долга)

👉 На рынке офз много игровых моментов (с левереджом)

👉Акции сейчас не доминируют в портфеле, но все может быстро поменяться

👉 Депозитчикам фондовый рынок приносит только слёзки

👉 Не занимаюсь прогнозом прибыли, важно только здесь и сейчас

👉 Лента - гипермаркеты это депрессивный сектор

👉 Совкомбанк не берём, смотрим, но уже где-то рядышком

👉 Чем ниже падаешь, тем лучше перспектива. Каждый день все лучше и лучше

👉 Втб дёшево, обходятся с нами нехорошо, не знаем, что будет за следующим поворотом

👉 Количество акций у Максима уменьшается, в районе 15-20% сейчас в акциях.

В валюте порядка 30%