Телеграм канал «Falcon»

Лишний газ — что делать?

Политика арабских стран Персидского Залива повторяет европейскую, которую мы наблюдали с момента начала войны в Украине.

Европа считала Соединенные Штаты за своего главного стратегического союзника, в то время, как США методично лишали европейские страны энергетической безопасности.

Сейчас страны Залива (кроме одной) ведут анти-иранскую риторику и заявляют о необходимости сильнее сплотиться вокруг их защитника и стратегического партнера — Соединенных Штатов.

🔴В это время США методично способствует ликвидации катарской инфраструктуры по экспорту LNG.

Кто займет выбывший объем катарского экспорта

В середине 2000-х цена на газ в США составляла в среднем $7 за MMBtu.

В этот момент сразу две технологии вышли на эффективное применение: горизонтальное бурение и фракинг.

🔴Объем добычи природного газа в Штатах вырос настолько, что цена упала до $2.5-3.0 за MMBtu.

Газ буквально некуда было деть

Эту проблему решили креативно: Соединенные Штаты начали производить LNG и отправлять на экспорт — активный рост начался в 2016-м году.

В 2014-м еще был Евромайдан и начало войны Украины с Россией — но это всего лишь совпадение.

В итоге с нулевого уровня экспорт LNG Штатов вырос до 5.5 трлн куб. футов в 2025-м. Это соответствует 115 млн тонн LNG.

🔴А если брать уровень декабря 2025 года, который составил 18.3 млрд куб. футов в день, то в годовом выражении это составляет 138 млн тонн LNG — рост объема экспорта LNG на 20% в год.

🔘В переводе на трубопроводный газ это составит 193 млрд куб.м.

1️⃣ Объем российского экспорта трубопроводного газа составляет примерно 120 млрд куб.м.

2️⃣ Объем российского экспорта LNG равен 34 млн тонн.

🔴За 10 лет США заняли долю мирового рынка LNG превышающую 21.5%. Доля России на этом рынке 8.2%. Данные за 2024 год.

🔴Отчет IEA указывает, что до 2030 года экспорт мирового LNG ежегодно будет расти на 300 млрд куб.м., из этого объема 70% будет приходиться на США и Катар. Вчерашние события вычеркивают Катар из этой игры.

На карте видны регионы поставок американского LNG — он будет вытеснять поставки из Катара в Европе и Азии. Поэтому, когда QatarEnergy восстановит свои терминалы, она уже может не найти рынка для своих объемов.

Австралия также поблагодарит Штаты за возможность нарастить экспорт LNG в Азию.

Тем временем арабские страны Персидского Залива будут продолжать истинно верить, что главный враг для них это Иран.

@falcon_stocks

CEO Qatar Energy сделал заявление, что удары Ирана вывели инфраструктуру компании на 3-5 лет.

На это время объем импорта сократится на 17%, что принесет убыток в размере $20 млрд ежегодно.

Американская ExxonMobil владеет 30% поврежденной инфраструктуры.

@falcon_stocks

Президент США переложил ответственность за удар по энергетической инфраструктуре на Нетаньяху: “Штаты не знали об этом плане”.

Ранее он заявлял, что его дезинформировали собственные ближайшие советники, чтобы склонить атаковать Иран первым.

Когда ответ Ирана вызвал панику во всем мире, президент США заявил:

Израиль, движимый гневом из-за происходящего на Ближнем Востоке, нанёс удар по крупному объекту — газовому месторождению South Pars в Иране. США не были осведомлены об этом конкретном ударе, а Катар не имел к нему никакого отношения и не знал о том, что он готовится.

Не понимая, что делает, президент раскрывает сразу два факта:

1️⃣Израиль разгневан — сигнал того, что процесс идет не по плану, или удары Ирана настолько разрушительны, что Нетаньяху потерял самообладание — а на войне такое состояние приводит к поражению.

2️⃣Штаты вообще не контролируют ход операции — руководство ведет Израиль. Войска США выполняют функцию зачистки, обеспечения безопасности какой-то зоны, пока Израиль проводит удары по основным целям, о которых американские генералы могут даже не знать. Или же американцы выполняют роль исполнителей — наносят удары по заданным Израилем целям, принимая их безусловно. Если так, то становится ясно, как американская ракета Томагавк попала в школу для девочек.

🔴Самое интересное, что все это на 90% может быть достоверно, потому что Трамп всегда говорит, то что думает. Точнее, не думает, что говорит, поэтому раскрывает много конфиденциальной информации. Как, например, было с одним сенатором, который смертельно болен — президент сказал: “он умрет до июня”.

Президент пообещал, что Израиль больше не будет атаковать South Pars, и что Катар совершенно не несет ответственности:

К сожалению, Иран не знал об этом и о других существенных обстоятельствах удара по South Pars, и в результате неоправданно и несправедливо атаковал часть катарского СПГ-терминала. ИЗРАИЛЬ БОЛЬШЕ НЕ БУДЕТ НАНОСИТЬ УДАРЫ по этому чрезвычайно важному и ценному месторождению Южный Парс — если только Иран неразумно не решит атаковать Катар, который в данном случае является совершенно невиновной стороной.

@falcon_stocks

Характеристики инфраструктуры Ирана и Катара

Общее, что имеют South Pars и Ras Laffan:

🔘Являются уязвимым место в критической инфраструктуре обеих стран.

🔘Добыча ведется из одного месторождения.

Поэтому удар по катарской инфраструктуре выглядел наиболее логично: Иран и Катар делят одно газовое месторождение, и если Иран не сможет вести добычу, то нельзя допускать, чтобы в это время Катар выкачивал запасы.

Различия

South Pars:

🔘Upstream инфраструктура;
🔘Ведет добычу в основном для внутреннего потребления Ираном.

Ras Laffan:

🔘Midstream инфраструктура;
🔘Экспортный хаб с заводами по сжижению природного газа и его отгрузке.

Асимметричность ответа

Несмотря на то, что ответные удары Ирана внешне несут симметричный характер, по последствиям они являются асимметричными.

Ограничение производства LNG в Катаре, так как газ идет на экспорт, воздействует на всех союзников США. И это создает не только экономическое давление на самого агрессора, но и масштабное политическое: сразу несколько европейских стран призвали немедленно прекратить удары по энергетической инфраструктуре.

По такой же причине эти страны не стали делать заявлений относительно удара по иранской South Pars — газ с нее потребляется в основном внутри Ирана, поэтому это событие не лежит внутри поля интересов союзников США — отсюда и их равнодушие к этому удару по Ирану.

@falcon_stocks

Тайваньский фронт

🔴На фоне поражения в Иранской войне начинаются движения на основном направлении — Тайвань.

Уже с уверенностью можно сказать, что поездка президента США в Китай отменилась. И это не было отказом какой-то одной стороны.

Скорее всего, это обоюдное решение: США понимали, что Китай ведет с ними войну через Иран, и в этих условиях отсутствуют какие-либо плоскости для общей работы; Китай же знает, что в условиях, когда Штаты получили поражение на каждом фронте, у страны нет другого выбора, как повышать эскалацию.

Эскалация в данном случае может быть связана с Тайванем — и это для Китая критический бескомпромиссный вопрос.

США

Перед готовившейся поездкой президента Штаты отложили поставки оружия Тайваню. Но прошло 2 дня с объявления о том, что визит откладывается, в Конгрессе проходят слушания, предметом которых являются опасения нарушения графика поставок оружия Тайваню из-за войны в Иране. На слушаниях было заявлено:

🔘Задержек в поставок оружия Тайваню нет.

🔘На юридическом уровне зафиксировано, что Тайвань имеет преимущественный приоритет в поставках оружия. Например, если на поставку будут претендовать Тайвань и Саудовская Аравия, то оружие получит Тайвань. Это зафиксировано в директиве от 2023 года.

Тайвань

13 марта парламент Тайваня авторизировал пакет приобретения американского вооружения объемом $9 млрд.

Ответные действия Китая

С начала войны в Иране Китай приостановил массивное военное патрулирование возле Тайваня. Только 15 марта было возобновление объема сил PLA. А сегодня Тайвань уже отмечает 9 единиц флота и 36 самолетов.

В конце декабря 2025 года Китай провел регулярные масштабные учения вокруг Тайваня, в которых участвовало 130 авиа и 30 единиц флота.

🔴Тайвань заявляет, что целью учений является блокада острова.

🔴Если смотреть объективно, то учения, скорее всего, нацелены на то, чтобы остановить поставки оружия из США в зону непосредственной близости с китайской границей, так как это угрожает безопасности КНР.

@falcon_stocks