Телеграм канал «IPO Sharks»

🚖 Роботакси - глобальная экспансия

С момента последнего поста прошло 2 года, и теперь роботакси - это уже реальность во многих мегаполисах планеты. Темп роста этого рынка 100-150% в год.

💪 Лидеры, безусловно, США и Китай. Китайцы уже ведут активное проникновение в Европе (Лондон, Мюнхен, Загреб, Цюрих, Мадрид, Люксембург), Ближнем Востоке (ОАЭ, Саудовская Аравия), Азии (Сеул, Токио, Сингапур, Гонконг).

Waymo - 15 городов США, 500 тыс поездок в неделю, начало экспансии за пределы США (скоро ожидается запуск в Лондоне). Флот около 3,5 тыс машин.

Tesla Robotaxi - 7 городов США, но пока флот всего 100 авто. Однако, накопленный опыт беспилотных миль может помочь Tesla догнать и обогнать конкурентов. Telsa FSD - порядка 140 млн миль в неделю, это примерно в 200 раз больше Waymo. 15% владельцев Tesla имеют подписку на FSD. За пределами США доступно в Европе: Нидерланды, Литва, Эстония, Дания, Бельгия.

Uber пытался разрабатывать свою технологию несколько лет назад, но отказался и теперь становится агрегатором. Недавно был запуск в Лондоне, при помощи WeRide. План к 2028 году - 28 городов.

🇨🇳 Китайские компании (Bidu, WeRide, Pony) составляют большую конкуренцию американским, их флот в сумме около 5 тыс машин. Именно они лидируют глобальную экспансию и обгоняют США по общему числу поездок и числу городов - 16 городов в США у компаний США и 28 городов у Китайцев (в Китае 22 и 6 за пределами). Но лидерство Китая может оказаться временным, американцы точно лидируют по технологии, но их тормозят более строгие регуляции.

💰 Tesla имеет одно важно преимущество над всеми остальными - они не используют дорогостоящие лидары, а только камеры. Стоимость Cybercab всего около $18k ($25k будет для подрядчиков). Китайские беспилотники с лидарами стоят $30-40k. Waymo вообще использует Zeekr за $75k (недавно перешли с Ягуара за $150k). Стоимость поездки на такси Tesla в США сейчас $1 за километр, это в 2 раза дешевле Waymo.

👉 В этом году и США и Китай столкнулись с откатом внедрения из-за инцидентов на хайвеях (авто магистралях) и вмешательстве регуляторов. У Waymo остановился рост числа поездок, а в Китае вообще было сокращение в 2-3 раза.

🇷🇺 В РФ первые беспилотники Яндекс возможно появятся в 2027, но это выглядит сомнительно, с учетом суммарного накопленного опыта в 100 тыс поездок (с водителем испытателем) за 7 лет, - Waymo проезжает столько за 1.5 дня. В США впервые начали тестирование без водителя в салоне еще в 2020, в Китае - в 2022г.

🚀 ИИ захватывает мировой интеллект

За последнюю неделю случилось сразу 2 релиза от ТОП 2 ИИ лабораторий - Fable 5.1 от Anthropic и GPT-6 Astra от OpenAI, которые стали лидерами рейтинга по решению аналитических задач.

1️⃣ Чтобы получить доступ к максимально возможному уровню интеллекта нужно всего лишь стать платным подписчиком, а это - ничтожные $20 в месяц.

Однако, число платных пользователей OpenAI и Anthropic составляет сейчас 80 млн человек. Это всего 1% населения планеты.

👉 Если человеку хватает бесплатного ИИ - это значит, что он просто не ставит перед собой достаточно амбициозных задач.

2️⃣ Google значительно сдал за последние 1.5 года, с момента релиза Gemini 2.5 Pro, с 1-2 места на 10, уступая сейчас даже бесплатным китайским моделям Kimi, GLM и Qwen.

3️⃣ Новый термин в ИИ - RSI (рекурсивный супер интеллект). Это промежуточный этап между AGI - Искусственный Общий Интеллект и ASI - Искусственный Супер Интеллект.

AGI уже достигнут, что признается многими экспертами, в таких задачах, как кодинг, написание текстов, аналитика, математика.

ASI - это финальная точка, сингулярность, когда человечество уже будет бессильно что-то добавить от себя, и ИИ будет развиваться сам, на непостижимых для человека уровнях (куда это заведет нас всех - не знает никто).

А вот RSI - это достижение состояния самостоятельного стабильного улучшения кода ИИ самим же ИИ, когда человек становится наблюдателем.

RSI необходим для рождения Супер Интеллекта, про него стали активно говорить последние пол-года. По прогнозам, осталось всего 6-12 месяцев и ускорение прогресса ускорится еще больше.

👉 Если в вашем арсенале до сих пор нет топовой модели за $20 - самое время это менять. По личным ощущениям, сейчас разница между Google или китайскими моделями и Fable 5.1 Max - как между специалистом с IQ 100 и IQ 140

*** Все посты на этом канале написаны 100% вручную ***

🥹 Как я стал звездой Хабр

Жаль, продлилось это не долго. Ибо свобода слова в РФ пока на паузе, и Хабр вынужден прогибаться под новую реальность.

Первый блок пришел за статью "Как РФ инвесторы вкладывают деньги в войну против себя". Было просто описание ситуации, когда даже крупнейшие РФ брокеры с лицензиями предлагали своим клиентам (через прокладки в пост-СССР странах) инвестиции в около-военные компании, типа SpaceX, Anthropic или совсем явные, типа Destinus, ShieldAI или Anduril. В статье не было никаких суждений, просто огласка любопытного факта.

Второй блок пришел вообще за безобидную статью про капитализм. В обоих случаях проблема была в комментариях, за которыми Хабр не успевал следить, а сами авторы не могут модерировать. При попадании в болевую точку люди теряли личный ценз-фильтр и писали всякое не богоугодное в огромных объемах.

🏆 Темп моего восхождения был невероятным - сразу в ТОП 3 авторов Хабра, а это площадка где пишут десятки талантливых людей и тысячи начинающих.

Часто статьи набирали 100+ комментов, а однажды (Юра мы все) случился рекорд - 860 комментариев объемом 50,000 слов, это около 200 печатных страниц. Писали даже инженеры из Роскосмоса и профессоры из универов. Дебаты были очень горячие.

И это все - без каких либо трюков или рекламы. Просто выбор важной темы и ее раскрытие.

👉 Это показывает явный информационный голод и нехватку настоящей журналистики в мировом РУ пространстве. Все сейчас упирается либо в полит-пропаганду, либо рекламу, либо фаст-фуд кликбейт контент.

Вот некоторые наши хиты:

1️⃣ Как заработать миллионы на крахе Nvidia? (41k прочтений)
Статья про нашу инвестицию в Cerebras, с момента публикации компания подорожала в 10+ раз.

2️⃣ Почему переработка пластика — большой скам (123к прочтений, 380 комментариев)

3️⃣ Юра, мы всё: как Россия проиграла новую космическую гонку (156к прочтений, 860 комментариев)

4️⃣ Как устроен пенсионный фонд РФ, и почему (скорее всего) вы ничего оттуда не получите (35к прочтений, 370 комментариев)

✅ Наша новая инвестиция

В мае - июне 2026 мы купили акции компании PsiQuantum на $250k, наша американская SPV напрямую вошла в реестр акционеров.

Как я ранее писал, прямо сейчас в мире идет фотонно-лезерная революция, которая меняет многие области.

🤖 Про эти грядущие квантовые чудо-машины уже так давно уже все говорят. Но пока все применения остаются на уровне экспериментов. PsiQuantum - уникальный игрок в этой нише, компания использует фотонику на базе обычных кремниевых чипов и имеет все шансы дать человечеству 1й квантовый компьютер.

PsiQuantum уже строит параллельно 2 компьютера, в Австралии и США, по 1 миллиону кубитов каждый (сейчас максимум у конкурентов - это 10 тыс кубитов).

👉 Мы купили акции по $30 за штуку, со скидкой 27% от последнего венчурного раунда в сентябре 2025г. Среди инвесторов - Nvidia, Founders Fund, Black Rock.

💸 Уже после нашей инвестиции вышли новости о получении гранта $125 млн от DARPA (агентства инновационных разработок США) и $100 млн от Министерства Торговли США. И привлечены в совет директоров CEO Intel и основатель Atomico.

Если хотите получить PDF с нашим инвест тезисом - напишите мне @alexsto2012