Телеграм канал «inVesti.kz»

Я буду в Астане с 18 апреля по 5 мая. Может быть кто-то хочет сдать мне квартиру на это время? Оплата деньгами или консультацией :-)

И если кто-то давно хотел консультацию, но в формате очного разговора - это тоже ваш шанс меня увидеть вживую не приезжая в Батуми 😂

@alexei_1973

SGX можно сравнить с системой платных дорог: в любую погоду биржа зарабатывает на операциях, проводимых на финансовых рынках Сингапура.

Показатели: Это позволило группе выплачивать стабильные дивиденды на протяжении последних 20 лет. Текущая доходность составляет 2,2% при коэффициенте выплат 61,9%.

Перспективы: У группы крепкий баланс (соотношение долга к капиталу 0,3x). Учитывая недавние государственные инициативы по развитию финансового сектора Сингапура, перспективы прибыли SGX выглядят оптимистично.

3. Parkway Life REIT (PLIFE) — Устойчивость здравоохранения

Это один из самых стабильных REIT в области здравоохранения с портфелем из 75 объектов в Сингапуре, Японии, Франции и Малайзии. Медицинские услуги востребованы всегда, независимо от состояния экономики.

Показатели: Траст стабильно выплачивает дивиденды с 2007 года, текущая доходность — 3,8%.
Перспективы: Продление мастер-аренды на сингапурские больницы на 20 лет должно увеличить арендный доход на 24,4% к 2026 году. Коэффициент закредитованности (gearing) остается низким — 33,4%, что позволяет трасту справляться с макроэкономическими трудностями.

4. Venture Corporation — Мощный баланс

Отсутствие долгов — отличная поддержка для дивидендных выплат. Venture — технологическая компания, располагающая чистой денежной позицией в размере S$1,28 млрд (на конец 2025 года).
Показатели: Безупречный баланс позволил группе выплачивать регулярные дивиденды в течение последних 12 лет. За 2025 год общая сумма выплат составила
S0,80наакцию(включаяспецдивидендS0,05).

Перспективы: Менеджмент отмечает рост спроса в сегментах сетевого оборудования и полупроводников, подкрепленный развитием гипермасштабируемых дата-центров.

5. CapitaLand Integrated Commercial Trust (CICT) — Голубая фишка среди REIT

CICT — крупнейший REIT Сингапура, управляющий торговыми центрами и офисными зданиями.
Показатели: Траст выплачивает дивиденды с момента основания. Уровень закредитованности — 38,6%. За 2025 год выплата на акцию (DPU) составила S$0,1158.

Перспективы: Хотя геополитическая напряженность может усилить инфляционные опасения, диверсифицированный характер активов этого фонда помогает минимизировать риски. Стабильная макроэкономическая среда Сингапура служит якорем для его портфеля.

Итог: Инвестирование в доход — это долгосрочная стратегия

Наличие диверсифицированного портфеля не означает, что за ним не нужно следить. Риски остаются: сокращение дивидендов, высокие процентные ставки (влияющие на REIT) или отраслевые кризисы.
Однако при грамотном планировании и терпении доход в S$2 000 в месяц вполне достижим. Самые умные инвесторы всегда следят за фундаментальными показателями бизнеса, чтобы убедиться в устойчивости будущих выплат.

#тема

Я в Сингапуре был не раз. Два раза был. Это когда в отпуск. А по работе, в какие-то годы каждые пару месяцев летал туда. Самое интересное там, конечно, люди. Это мутанты, помесь обычных китайцев, и небольших боевых роботов в очках. Тогда еще вождем был Ли Кван Ю, легенда среди диктаторов. Все знали, что он диктатор, но его вполне себе так любили. Хотя в Сингапуре до сих пор практикуются телесные наказания (ага, бьют палками по жопе, но только мужчин), хотя там запрещена жвачка, потому что ею однажды залепили дверь в метро, хотя все мужчины идут в армию на год, а потом каждый год на пару недель, хотя там штраф можно схлопотать за брошенную мимо урны бумажку, - тем не менее, Сингапурцы очень патриотичны, ценят страну, верят правительству, вплоть до рекомендаций по диете и расписанию тренировок.

Многие компании в Сингапуре обращаются с гражданами так, как будто граждане…ну не дебилы, но скажем 10-летние дети. Ну, например, как вам напечатанная на развороте воскресной газеты инструкция пользования унитазами? С картинками. Как сидеть, а как не надо. Как смывать. Что рекомендуется, а что не рекомендуется делать в туалетах. С одной стороны – шок-контент. С другой стороны, я бы во многих странах рекомендовал такие социальные посты в газетах размещать.

Ну вот, есть, конечно в Сингапуре очень инновационные инвестиционные компании, вроде SYFE . Хороший брокер, недавно открыли торговлю не только на США, но и на UK, HK ну и, разумеется, Сингапур. Можно собрать хорошие аккумулирующие портфели на Лондонской бирже или поковыряться в Сингапурской на предмет дивидендов без налогов там (В КЗ и других странах налоги все равно будут).

Так вот, я все время сбиваюсь с темы. Я хотел привести пример, как Сингапурским инвесторам, которые очень любят дивидендные истории, равно как и Казахстанские инвесторы, объясняют, что покупать.

Как создать поток пассивного дохода в S$2 000 в месяц всего с 5 сингапурскими акциями

Многие инвесторы мечтают получать пассивный доход от дивидендов, не прилагая усилий. Звучит заманчиво — получать 2 000 сингапурских долларов (S$) каждый месяц, верно? Дивидендные акции могут помочь вам достичь этой цели. В этой статье мы рассмотрим, как пять компаний, выплачивающих дивиденды, могут воплотить эту мечту в реальность.

Шаг 1: Понимание целевого дохода

2 000 сингапурских долларов (S$) в месяц (примерно $1500 американских) это S$24 000 в год. Если ваш портфель обеспечивает дивидендную доходность в 5%, вам потребуется инвестиционный капитал в размере S$480 000. Естественно, если доходность вашего портфеля выше, то для достижения той же цели потребуется меньший капитал. Однако важно следить не только за доходностью, но и за устойчивостью этих выплат.

Шаг 2: Почему диверсификация по-прежнему важна

Для создания устойчивого портфеля необходима диверсификация. Владение пятью акциями из разных отраслей позволяет избежать концентрации в одном секторе и помогает распределить время выплат.
Например, Singapore Exchange Limited (SGX) обычно выплачивает дивиденды в феврале, мае, октябре и ноябре, в то время как Venture Corporation — в мае и сентябре. Комбинируя такие акции, вы сглаживаете денежный поток. Идеальный микс включает инвестиционные трасты недвижимости (REIT) для доходности, банки для силы дивидендов и защитные компании для стабильности.


1. Oversea-Chinese Banking Corporation (OCBC) — Стабильные дивиденды

OCBC — старейший банк Сингапура. На данный момент он предлагает дивидендную доходность 4,7% и выплачивает ежегодные дивиденды более двух десятилетий.

Показатели: Коэффициент выплат за 2025 финансовый год составил достойные 60%. У банка солидный финансовый профиль: доля неработающих кредитов (NPL) низкая — 0,9%, а коэффициент достаточности капитала (CET1) составляет 15,1%.

Оценка: OCBC торгуется с мультипликатором P/B (цена к балансовой стоимости) 1,5x. Стоит помнить, что банковский сектор цикличен и тесно связан с общим экономическим циклом.

2. Singapore Exchange Limited (SGX) — «Сборщик пошлины»

Слишком часто люди строят пенсионный бюджет, исходя из сегодняшних расходов на медицину или страховые взносы, и полагают, что это фиксированные расходы — что маловероятно. Хороший план включает стресс-тестирование медицинских расходов и учитывает, как потребности в покрытии будут меняться с возрастом.

Самое дорогое предположение: «Разберемся позже»

Когда выход на пенсию рассматривается как опция, возникает соблазн отложить планирование. В конце концов, если у нас нет фиксированной даты, зачем принимать фиксированные решения? Но эта логика ошибочна, потому что планирование — это не предсказание даты; это создание устойчивости и рычагов, на которые можно нажать, когда жизнь изменится.

Чем раньше мы создадим эти рычаги — дисциплину сбережений, диверсифицированные инвестиции, соответствующее страховое покрытие, управление долгами и четкое наследственное планирование — тем больше выбора у нас будет позже.

Часто неисследованной частью пенсионного плана является эмоциональная сторона. Мы знаем, что многие люди тревожатся из-за пенсии, потому что она представляет собой потерю структуры, идентичности и определенности. Грамотный план помогает справиться с этими эмоциями, заменяя смутный страх конкретными вариантами выбора. Он создает чувство контроля: мы можем продолжать работать, если хотим, но мы не в ловушке.

Мы будем работать по-разному, зарабатывать в разные сезоны и определять «пенсию» более индивидуально, чем предыдущие поколения. Но фундаментальная истина остается прежней: финансовая свобода приходит не от оптимизма, а от подготовки.

#образование

В Стамбуле, по просьбе Вики выгнал из квартиры муху. Двум этим женщинам было тесно в одной Турции. Я ушел в магазин, по буреки.

Вместо себя муха прислала паука. Он был огромный, сидел в углу над душем, сторожил какую-нибудь съедобную женщину, склонную к гигиене. Испуганный Викин глаз в вотсапе транслировал его изображение увеличенным до размеров футбольного мяча. Шлепок газетой только разозлит урода, решила Виктория. И целый час просидела под одеялом. Немытая, в спортивном костюме на случай погони с его стороны. Звонила мне, пересказывала новости из Интернета. Там написали, это паук породы “домашний”. Питается “всем, что может одолеть”. То есть, Виками. Я предложил составить план захвата душа и смыва оккупанта. Но Вика предпочла не рисковать и дождаться спецназ, точнее спецменя, потому что меня ей нежальче, чем себя и паука. В общем, своими навыками планировщика я не блеснул, но обдумал этот текст зато.

Основы планирования, создающие реальные возможности

При долгосрочном планировании финансовой независимости и времени «после работы», нужно обдумать несколько ключевых вопросов:

Понимание деталей той жизни, которую мы хотим профинансировать: Пенсионный план — это не упражнение с таблицами, это проектирование образа жизни. Где мы будем жить? Как будем проводить время? Будем ли мы поддерживать взрослых детей или пожилых родителей? Хотим ли мы регулярно путешествовать или предпочтем простую жизнь дома с высоким уровнем медицинского обеспечения? Эти вопросы определяют необходимую норму сбережений, уровень риска, который мы можем себе позволить, и доход, который мы в итоге будем получать.

Абсолютно необходимо планирование доступа к ликвидным средствам: Гибкая жизнь требует доступных резервов («буферов»). Это не значит отказ от долгосрочных инвестиций; это значит структурирование денежных резервов так, чтобы рыночная волатильность не заставляла нас продавать растущие активы в неподходящий момент. Это также означает планирование нерегулярных расходов — ремонт дома, замену автомобиля, свадьбу ребенка или медицинское событие — без превращения каждого сюрприза в финансовую катастрофу.

Использование всех доступных опций: В Казахстане, например, пенсионный фонд является индивидуальным и накопительным для каждого. Взносы получают налоговые льготы, с недавних пор даже выплаты не облагаются налогом, эти деньги защищены от кредиторов и принудительного взыскания средств, что помогло бы многим инвесторам не сходить с дистанции. Также пенсионные накопления наследуются. Однако структура фондов становится сложнее, и это не добавляет доверия системе, люди не хотят разбираться. Возможность получить доступ к части накоплений до выхода на пенсию может помочь в реальный кризис, но может разрушить долгосрочные результаты, если станет привычкой. Это, собственно и произошло с большинством людей, кто воспользовался возможностью снятия средств.

Нам нужно планировать риск долголетия: Для многих пенсионеров самая большая опасность — это не резкий обвал рынка, а постоянный рост расходов и ограниченная доходность средств. План должен быть рассчитан на компенсацию инфляции, риск последовательности доходности (sequence-of-returns risk) и меняющиеся потребности здоровья. Все хотят иметь гарантию и не задумываться о том, хватит ли денег до конца пути. Но, к сожалению, этот риск останется с нами до последнего дня.

Здравоохранение — критическая статья расходов

Невозможно говорить о пенсии «по желанию», не касаясь расходов на медицину. Мы все знаем, что медицинская инфляция, изменения в структуре страховых выплат и непредсказуемость состояния здоровья в пожилом да и не очень пожилом возрасте могут дестабилизировать даже хорошо профинансированные планы. 12-дневная поездка в Стамбул была вызвана медицинскими причинами. Обошлась в 6 тыс евро. И кто-то должен был достать их из кармана, не нарушив при том долгосрочный план инвестиций.