Телеграм канал «inVesti.kz»

#уроки Наверное, всё дело в профессии, хоть она у меня и хобби. У нас, финансовых консультантов, с деньгами мистическая связь. Мы взаимопритягиваемся, как всё подобное. Есть даже примета: если вам на работе пообещали годовую премию – скоро в вашу жизнь войдёт добрый мужчина на экране, который почти без матов и кулаков объяснит вам, как неправильно вы планировали распорядиться этими деньгами. И наоборот, волнующая встреча со случайным финансовым консультантом сулит полны вёдра финансовых удовольствий в самых разных отраслях вашей жизни.  И если уж мы пришли в ваш дом, прочтите трижды «Богородице дево, что ж это за такое», потом обмакните палец в консультанта, нарисуйте на нём пентаграмму и мальтийский хрен, а в кошелек бросьте горсть монет. Иначе мы останемся и расползёмся по всей квартире, особенно консультант. Но и деньги тоже могут, да. И как я уже на этом неделем (влияние нем.яз.) говорил, практические советы на этом канале пишутся не для увеселения ваших вёсел, и не для умиротворения ваших мироточащих глаз. Это пишется, чтобы делаться. А делаться должно это непосредственно вами. Вот скажем, не раз и не два упоминалось здесь, как важно держать сбалансированный портфель, в котором каждый компонент назван научным термином, и который вы можете сравнить с показателями других людей и умных статей, подводящих итоги года. Допустим увидели вы картинку (см. ниже) и задались академическим вопросом: «И чо?». А вопросами тут можно не задаваться. Ведь четко ясно понятно видно, что лидером по доходности за прошедший год было золото, а другие активы догоняли его с переменным успехом. И следует из этого один простой вывод – пора ребалансировать. Если в вашем портфеле было золото и оно выросло в два раза больше, чем остальные нищебродские активы, надо подумать о том, чтобы «убрать часть прибыли со стола». То есть, продать дорогой актив (золото) и переложить деньги в актив дешевый (я бы купил облигаций, как самых неудачников прошлого года). И что вы сделали, дорогие мои подписчики этим действием? Вы исполнили мечту любого инвестора. Вы купили что-то дешево, а продали что-то дорого. И можно не рисовать мальтийский хрен, не делать у цыган заговор на удачу в инвестициях и не продавать цыганам же своих детей. Все просто. К сожалению, простые советы часто игнорируют. Так же как и совет составить себе один хороший и вечный портфель.

Фонд Vanguard FTSE Europe ETF предлагает недорогой доступ к региону, включая 23% в финансовых акциях и 20% в промышленном секторе, к которому относятся и оборонные компании. Драгоценные металлы Еще один способ подготовиться к раскалывающемуся миру: держать в портфеле немного золота и/или серебра. Золото взлетело на 66% в прошлом году и выросло на 4% уже в начале 2026 года. Серебро также резко подорожало, поскольку инвесторы ищут средства сбережения в драгоценных металлах. ETF, такие как iShares Gold Trust или iShares Silver Trust, предлагают легкий доступ к металлам, которые также могут выступать в качестве диверсификатора портфеля. Золото, в частности, имеет низкую корреляцию с технологическими акциями. Это может пригодиться, если технологический сектор уйдет в коррекцию. Мораль к этой истории прикручивать не стану. Потому что вот она написана чистым незамутненным разумом. А я пишу, сами понимаете чем.

#образование Из писательского мастерства мне доступны только депрессия и буквы. Есть некоторые писатели книг, так они прямо душою изливают мысли. На мне же такие растения не растут. Мой печатный орган колосится совершенно в другом месте. Из того места хорошей прозы не дождешься. Вообще я не слышал, чтобы оттуда вышло что-то такое, от чего народ бы рыдал. Впрочем, не важно. Я не о том сегодня, да и не я вовсе. Просто хорошая статья для вас. Новый мировой порядок и возможности для инвесторов. Захват США венесуэльского Президента, возможно, и не сдвинул фондовый рынок, но он высветил новый мировой порядок, игнорировать который инвесторам опасно. Геополитический ландшафт в последние годы уже сместился в сторону «деглобализации», для которой характерно снижение международного сотрудничества и усиление внимания к национальным интересам. Старые нормы и альянсы рушатся на фоне российской агрессии в Украине и наращивания военной активности США при президенте Дональде Трампе. Однако раскол мировой экономики не обязательно несет негатив для инвестиций. В прошлом году международные рынки показали результаты лучше, чем рынок США (этому способствовал слабеющий доллар). Многие стратеги видят массу позитивных моментов в Европе, Азии и Латинской Америке, где оценки стоимости компаний (valuations) всё ещё ниже, чем в США. Инвесторы, которые цепляются только за американские акции, могут упустить возможности. Глобальная диверсификация «на самом деле не окупалась в последнее десятилетие», — говорит Сет Мейер, глобальный руководитель управления клиентскими портфелями в Janus Henderson Investors. — «Но мы считаем, что в будущем ситуация изменится». Стратегия распределения активов Хороший ориентир — держать акции неамериканских компаний пропорционально мировому рынку акций. Международные бумаги составляют 30–35% мировой рыночной капитализации, поэтому, согласно этой метрике, треть вашего портфеля акций должна находиться за пределами США. Важное замечание: Многие «глобальные» фонды включают в себя большое количество акций США. Если вы хотите получить доступ исключительно к зарубежным рынкам, ищите фонды с пометкой «ex-US» в названии, например, Vanguard FTSE All-World ex-US ETF. Перспективы Азии и технологий Азиатские акции резко выросли за последний год, но все еще выглядят привлекательно. Азиатские компании, как правило, демонстрируют лучшую отдачу от инвестиций в искусственный интеллект, чем их американские коллеги, отмечает Тиффани Сяо, управляющий портфелем фонда Matthews Asia Innovators. В то время как сила американских технологий заключается в программном обеспечении (софте), Азия доминирует в оборудовании («железе»), добавляет она, и инвесторам полезно иметь в портфеле и то, и другое. Она владеет акциями Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSMC) — ведущего производителя чипов для Nvidia и других компаний, выпускающих чипы для ИИ. Хотя акции выросли на 54% за прошлый год, такие фирмы, как Goldman Sachs, все еще видят потенциал для роста. Для инвесторов, которые не хотят выбирать отдельные акции, подойдет iShares Asia 50 ETF, в котором почти 50% занимают технологические компании, включая Taiwan Semi, Tencent Holdings и Samsung Electronics. Еще одна причина инвестировать в Азию, добавляет Сяо, — это возникновение «параллельных вселенных», где США и Китай развивают собственную инфраструктуру для ИИ, энергетики, продовольственной безопасности и других жизненно важных сфер. Компании-поставщики оборудования и менеджеры цепочек поставок выиграют, если такие сверхдержавы, как США и Китай, будут меньше сотрудничать. Европа: «Банки и Танки» В Европе возможности сосредоточены в секторе «банков и танков», говорит Мейер. Европейские банки стоят относительно дешево и, по его словам, должны выиграть от волны дерегулирования. Европейские оборонные акции, которые в последнее время выросли, должны получить выгоду от увеличения военных расходов, частично вызванных опасениями по поводу российской агрессии и возможного раскола альянса НАТО.