Телеграм канал «LIBRA TRADE - ІНВЕСТИЦІЇ»

🇺🇸Nvidia відзвітувала. Що тут важливо

Nvidia знову перебила очікування ринку практично по всіх основних показниках:

▫️ Виручка — $96,2 млрд проти $91,9 млрд прогнозу
▫️ EPS — $2,22 проти $2,08
▫️ Гайденс на наступний квартал — $108 млрд, на 3,3% вище консенсусу
▫️ Валова маржа залишається біля 75%

На премаркеті акція додає близько 8%, до $227.

Але самі цифри кварталу тут для мене другорядні. Від Nvidia і так чекали сильного звіту. Набагато важливіше те, що компанія сказала про подальший попит на AI-інфраструктуру.

Головна цифра — $1,3 трлн. Саме до такого рівня можуть зрости капітальні витрати топ-5 гіперскейлерів наступного року проти приблизно $800 млрд зараз.

Останні місяці один із головних страхів ринку був у тому, що Big Tech вже витратив сотні мільярдів на дата-центри і скоро почне скорочувати AI CapEx.

Поки бачимо протилежне — витрати продовжують розганятися.

Додатково Nvidia оголосила про велику угоду з Amazon: AWS планує використовувати 2 млн GPU Nvidia, а також нові CPU Vera, частина яких працюватиме разом із Rubin. Тобто попит бачимо вже не тільки в прогнозах менеджменту, а й у конкретних замовленнях.

З ризиків я б виділив два моменти: тиск на маржу через зростання цін на пам’ять і пластини та фактично втрачений китайський ринок. Поставки старих чипів до Китаю становили менше 1% виручки дата-центрів.

Мій висновок: звіт Nvidia суттєво послаблює головний ведмежий сценарій щодо згортання AI CapEx. Big Tech поки нічого не скорочує — навпаки, інвестиційний цикл продовжує набирати обертів.

Після липневої корекції це саме той каталізатор, якого не вистачало напівпровідникам. Тому моя теза по Nasdaq, а особливо по semiconductor-сектору, поки не змінюється.

Кен Гріффін із Citadel у листі до клієнтів у п’ятницю вперше прокоментував придбання компанією активів хедж-фонду Situational Awareness, заснованого Леопольдом Ашенбреннером.
Згідно з листом, який отримала Сара Айзен із CNBC, Гріффін повідомив клієнтам, що Citadel уже закрила понад 80% сукупного ризику, пов’язаного з початково придбаним портфелем, провівши для цього понад 100 блокових угод із загальною ринковою вартістю понад $4 млрд. У листі Гріффін детально пояснив, що Citadel розпочала переговори із Situational Awareness щодо придбання частини активів фонду 29 липня. Уже наступного дня Девід Фабер із CNBC повідомив, що Situational Awareness була змушена продати всі свої позиції в публічних акціях після того, як фонд зазнав значних збитків. Пізніше стало відомо, що покупцем цих активів була Citadel.

Гріффін також підтвердив, що флагманський мультистратегічний фонд Citadel Wellington у липні показав дохідність 5,94%. Як раніше повідомляв CNBC, це стало найкращим місячним результатом фонду з 2022 року.

Акції які купив Citadel показали прибуток 30-60%. 🤑

Половина з руху про який я писав вже зроблено +10%. Ціль перша 2700-2800$.

HYPE - готовий йти на 100$.

Ідентичний рух був у травні 2025 року. ЕТН виріс за день на +20% дальше рух продовжився до рівня 2700-2800$.

ЕТН за день +20%

Золото сьогодні +4%
Срібло +5%