Телеграм канал «Дизраптор»

Вот ещё интересная штука:

Пишут, что "китайский Инстаграм" Xiaohongshu (Сяхоншу) готовится к IPO на гонконгской бирже с оценкой $70 млрд.

СМИ все как один вешают на него ярлык "Инстаграм". Но на самом деле это поисковик. Но поисковик особый. И именно этим объясняется мощный рост и оценка $70 млрд.

Немного конкретики. По данным самой компании ежедневный объём поисковых запросов внутри Сяхоншу превысил 300 млн, причём 60% пользователей начинают сессию именно с поиска. Китайцы - особенно зумеры - всё активнее ищут отзывы на продукты и рестики, тревел-маршруты и бьюти-туториалы именно там, а не на Baidu. При этом в 2023 Сяхоншу переманил у Baidu часть команды поиска. Так что, теперь китайские эксперты спорят не о том, потеряет ли Baidu лидерство - а о том, когда именно это случится.

И вот тут важный момент: почему вообще поисковики выматываются?

Главный причина - классический поиск обезличен. Он выдаёт официальные страницы, ссылки на сайты и, само собой, рекламу, на которую юзеры давно аллергически чихают. А Сяхоншу работает принципиально иначе: там те же поисковые запросы, но ответ приходит через живой UGC-контент - заметки, видосы, сторисы и посты реальных людей.

А "такой же человек, как я, попробовал и написал" воспринимается вообще не так, как корпоративная страница с SEO. Можно назвать это социальным поиском - когда выдача формируется не алгоритмом по официальным источникам, а живым контентом из сообщества.

Отсюда и принципиально другая кэш-машинка. Выручка Сяхоншу в 2024 году = $4,8 млрд, рост 30% год к году. Прибыль растёт вообще кратно, в 2025 прогнозировался х3 от 2024.

Юзеры, у которых глаз не ведётся на рекламную рекламу, охотнее реагируют на контент, который выглядит как человеческая рекомендация. А доверие - это офигительно ликвидная (и при этом дефицитная) штука, которая отлично конвертирует в бабки.

Так что, инвесторы готовы оценить компанию в $70 млрд не из-за "китайского инстаграма с хорошими метриками", а потому что ставят на социальный поиск как на новый большой сдвиг в поиске инфы и принятии решений о покупках. И китайский "типа Инстаграм" = важный игрок с реально работающим продуктом и прибылью на этой поляне.

Кстати, помните, в январе 2025 в США на сутки заблокировали Тикток? Американцы тогда психанули и захайпили приложение REDNote на первое место в AppStore. Так вот, REDNote - это и есть Сяхоншу, только для внешнего рынка. И самый кек: "Xiaohongshu" с китайского переводится "Маленькая красная книжечка" - та самая, с цитатами товарища Мао. Интересно, если бы Мао узнал, что "Маленькая красная книжечка" помогает китайцам хакать конверсию в покупки, то он бы в какую сторону в гробу закрутился? В левую коммунистическую? Или в правую капиталистическую?

Instagram запрещён в РФ, экстремистский и вообще гадкий.

Дизраптор

Чтобы поймать хакера - нужно смотреть глазами хакера,
но есть нюанс.

У современной кибербезопасности есть одна фундаментальная проблема. Смотрите:

Классический кибербез строился на логике крепости. Вот компания, вокруг неё забор. Внутри свои, снаружи чужие. Задача кибербеза - "держать периметр" и не пущать. Это логичный подход, но он работает только пока компания помещается в один серверный шкаф (я утрирую, но логику вы поняли).

Потом пришёл аутсорсинг, и периметр... вышел за периметр (пардон). Потом ещё облака - сначала чуть-чуть, а потом тотально - и периметр перестал быть физическим. А теперь у нас вообще агентная экономика растёт. Вот тут я разбирал, как ИИ-агентов скамят. А они ходят по внешним сервисам, дёргают АПИшки и имеют кучу доступов. И при этом они автономные (то есть, действуют сами - их могут заскамить, пока вы спите).

Тем не менее, самый мутный кусок этой истории - это не облака, и не агенты, а старые-добрые подрядчики. У крупной компании их десятки и сотни: бухгалтерский аутсорс, CRM-вендор, юристы, какие-нибудь интеграторы, внедрявшие ERP. И все они связаны с этой компанией. Но проблема в том, что это... вообще другие организации. У них своя инфра со своим уровнем защиты. Хорошим ли? А кто бы знал - вы на это влиять не можете.

Так вот, жулики поняли это раньше, чем индустрия кибербеза успела отреагировать. Ведь зачем расшибать лоб о мощный файрвол корпорации, если можно вскрыть их небольшого аутсорсера? Positive Technologies посчитала, что атаки через контрагентов - это второй по популярности вектор, через который идёт аж 28% инцидентов у крупняка. И эта доля растёт.

И это не техническая проблема, а структурная. Бизнес физически не может параноить на каждого подрядчика (тогда работать просто не получится). Классический периметр просто перестал существовать и потерял смысл.

Главный вопрос: а что, собственно, с этим делать? Классический ответ кибербеза - TPRM-системы (third-party risk management), которые выставляют подрядчикам баллы. А-ля, ООО "Рога" = 71/100, а ООО "Копыта" = 64/100. Что это значит на практике - не очень понятно, но галочка стоит.

Либо, можно поменять уровень отслеживания - смотреть на всю экосистему сразу, включая головную компанию, дочек, партнёров, подрядчиков и вендоров. У той же Positive Technologies это называется "Киберпогода". Это платформа, которая трекает все внешние сигналы сразу: утечки, новые эксплойты, продажи доступов в даркнете, фишинговые домены (и ваши собственные, и всех подрядчиков) и формирует из этого не балл, а конкретный сценарий атаки. Условно, "Учитывая все вводные, вас могут взломать способом раз, два, три → вот решения".

В общем, это классический случай, когда "чтобы поймать преступника - нужно думать как преступник". Ведь хитрому хацкеру по большому счёту без разницы, кого ломать - саму компанию или подрядчика. Кого удобнее и проще, того и вскроют. А компания а) за подрядчика отвечать сама не может, и б) часто не способна рассмотреть мелкие детали со своей высоты. Поэтому продвинутый кибербез должен глядеть глазами злоумышленника и понимать, как именно он будет атаковать. А для этого нужно видеть всю экосистему со всеми её брешами. Ну и устранять эти бреши быстрее плохих парней, само собой.

Дизраптор

Помните, был такой Midjourney?
Теперь это не слоподельня, а medtech-стартап.

В начале ИИ-бума было два главных имени - ChatGPT и Midjourney. Первый всё ещё лидер (хотя есть нюансы), а по второму будто Танос перчаткой щёлкнул. Я минимум год ничего про них не слышал - ни релизов, ни раундов, ни скандалов, нуль. Пара IP-споров с Disney и Warner не в счёт, это рутина.

Но вот на днях они взяли и выкатили своё первое железо. И это... нет, не умная эйай-брошка, и даже не агентный телефон, а аж целый медицинский сканер с чилловым названием Midjourney Spa.

Вас кладут на платформу, которая медленно опускает вас в неглубокий бассейн с водой. Вокруг - кольцо из кучи ультразвуковых датчиков. За 60 секунд они просвечивают вас насквозь и собирают полную 3D-модель костей, жира и органов. CEO Дэвид Хольц говорит, что качество как у МРТ, только в сто миллионов триллионов тыщ раз быстрее.

Но подождите, Миджорни же картиночки генерил. Какой нафиг МРТ? К тому же сам фаундер говорит, что они не используют в новом продукте никакого ИИ, только железо и софт. Это отдельный кек - один из пионеров в ИИ хвастается, что в его продукте нет ИИ (я бы к нему прислушался 🤔).

Но на самом деле всё логично. Midjourney никогда не были генератором картинок. Их главный скилл - это делать одну конкретную вещь: брать многомерный хаотичный сигнал и превращать его в связное визуальное нечто. В генерации это текстовые и пискельные токены, а в медицине - акустические волны от тысяч датчиков. Те же яйца, только в профиль.

Сразу вспоминается моя любимая унитазная история Toto, который, как оказалось, годами клепал не толчки, а продвинутую керамику. И теперь вот делает керамическую супер-пупер-держалку для кремния, которую голландцы из ASML юзают в своих монстр-машинах.

Вообще, киллер-компетенция всегда накапливается не в продукте, а в типе задачи, которую решает компания. А где её применить - это уже вопрос продуктовой стратегии, которая обязана учитывать конкуренцию на рынке, норму прибыли и прочие приколы-нюансы. И если такая компетенция есть - пивот найдётся.

Открывать Midjourney Spa планируют в конце 2027 в Сан-Франциско - с джакузи, саунами и десятью сканерами внутри. Модель забавная: "Приходите кайфовать, а сканирование как приятный бонус".

P.S. Нужно отметить, что регулятор (FDA) штуку пока не окнул. Поэтому выдавать они будут не медицинский диагноз, а "карту состава тела". Но это уже другая история, в дебри американской медицинской нормативки закапываться не будем.

❗️Внимание - СКАМЕРЫ.

Моим прекрасным, замечательным, самым лучшим во всем мире подписчикам стали стучаться в личку вот такие персонажи.

Пишут, что якобы "Нашли вас в чате", и спрашивают "брали ли вы консультацию у Дизраптора".

Так вот, это СКАМ. Если начнёте с ними разговаривать, то они вас собьют с толку и начнут впаривать говнотрейдинг или чего похуже.

Вообще, схема допотопная, но в последнее время прям активно работают. Мне уже много человек сообщили.

Не общайтесь с ними. Просто блок - репорт - дилит и опционально (по желанию) хер за воротник.

На всякий случай:
1. Консультации про контент или экспресс-консалтинг я иногда делаю, но они стоят дорого, и их потребители точно не будут по личкам шариться. А вся связь со мной - только через вот этот бот @Disruptors_bot.
2. Из платных сообществ у меня только Лаб - других нет.

Cursor и от зайца, и от волка, и от Антропика ушёл, а к Илону Маску сам пришёл

Cursor всё-таки продаётся. SpaceX закрывает опцион на покупку за $60 млрд (зачем это Маску, и почему хитро делают через опцион - разбирал вот тут). Под эту сделку Business Insider даже выкатил неплохую статью про Cursor, можете глянуть.

Но сегодня хочу остановится на одном конкретном эпизоде:

Итак. Вообще говоря, Cursor - это классический стартап-обёртка вокруг чужих технологий. По всем законам жанра такие ребята редко живут долго и счастливо. Потому что либо конкуренты делают обёртку получше, либо сам поставщик думает "А нахрена мне обёртка?" и реплицирует продукты и фичи сам. Это классический стартаперский капкан, который называется "ловушка тонкой обёртки", и про это у меня был отдельный материал.

Так вот, такой эпизод был и у Cursor. Anthropic, на чьих моделях Cursor в основном и крутился, заверяла партнёров, что Claude Code "скорее исследовательский проект, а не коммерческий продукт, и вообще не парьтесь...". А потом Claude Code быстренько взял и набрал $2,5 млрд годовой выручки 👍

По всем законам жанра - Cursor должен был сдохнуть. Но не сдох, и вот почему:

Когда инди-разрабы начали массово перетекать к Claude Code и Codex, Cursor мог пойти воевать за этот сегмент - снижать цены, пилить фичи и давать плюшки ради лояльности. Но они поступили умнее: поменяли атомарную единицу продукта. Раньше "атомом" был разработчик. А стала - команда.

На практике это выглядело так. Они запилили Team Rules - систему, где админ один раз настраивает правила для всех агентов в команде (лог-аудит, комплаенс-контроли, аналитику и т.д.), и они автоматически разлетаются на всех. Ещё Cursor прикупил стартап Graphite - он помогает делать ревью агентского кода, что критично в разрезе команд (потому что хрен его знает, что там джун через ИИшку понаделал).

Параллельно они стали снижать зависимость от Anthropic. Выпустили собственную модельку Composer на базе опенсорсной Kimi K2.5, которая на тестах билась с Opus плюс-минус на равных (по крайней мере в кодинге), но при этом была в разы дешевле.

Итог: сегодня более половины компаний из Fortune 500 пользуются Cursor, и корпораты (а не инди-юзеры) дают им 60% выручки.

В этой истории важен вот какой момент. Чтобы просто сменить фокус с B2C на B2B - семи пядей во лбу быть не нужно, это все делают. Но другой вопрос: как стать лидером рынка в очень сжатый срок? Для этого Cursor не просто "пошёл в энтерпрайз", а переделал продукт так, чтобы новый атом (команда) получил нативные инструменты, которых у конкурентов не было. В итоге, у клиентов резко вырос switch cost: заменить Cursor в команде = потерять накопленные правила, паттерны, ревью-процессы и прочий контекст.

А вот сейчас, когда самостоятельно тягаться дальше становится уже совсем тяжко (особенно в гонке моделей, где нужны миллиарды на инфру, и разрыв будет усиливаться), они доехали до отличной сделки. Не как "какой-то там стартап", а как лидер рынка, продающийся с сильной позиции за целые $60 млрд. Отличный и логичный финал для команды, которую по всей логики должны были сожрать, причём не один раз.

В общем, Cursor - это шикарный продуктовый пример и очень качественный сегментный пивот, который обязан быть в best-practice библиотеке любого фаундера, продакта и техно-бро иного вида.

Дизраптор

Как мой мозг меня перехитрил

Я уже примерно год мониторю мозг в режиме реального времени через Mind Tracker от Neiry - хэдбенд с электродами, который считывает ЭЭГ и показывает реальный уровень фокуса, усталости и стресса. Про сам гаджет я уже рассказывал, а сегодня про другое.

Когда я только начинал им пользоваться, то думал: "Буду знать, когда устаю. Ну наверно полезно". Но одно дело - знать, и совсем другое - этим знанием пользоваться. Изначально я смотрел на это как на погоду: "О, красная зона. Ясно" или "О, зелёная зона. Ясно".

Но самый сок начался, когда я стал замечать паттерн. Бывало, за короткий промежуток времени принимал сразу несколько плохих решений подряд: быстро согласился на невыгодные условия, потом резко ответил в переписке, потом криво спланировал дела и ничего не успел и т.д. Прикол в том, что явной усталости я не чувствовал, и субъективно был "вроде норм". Тогда до меня дошло, что хэдбенд - это даже не про замеры, а про управление (в том числе - рисками).

С тех я стараюсь каждое утро начинать с замера - если красная зона, важные звонки и решения, которые я могу перенести - переносятся. После нескольких созвонов подряд стараюсь делать паузу (иначе следующий будет "за мой счёт"). Если вечером показатели на уровне плинтуса - все ответы и решения переезжают на завтра, даже если "очень надо".

Я в таком режиме где-то полгода. За это время число ситуаций, где я потом думал "блин, зачем я это сказал/ сделал/ не сделал/ ..." - сократилось. На сколько именно - я не мерил, но ощутимо.

И ещё одно интересное открытие: я перестал путать занятость с продуктивностью. Занятой мозг и работающий мозг - это разные вещи. Но без Neiry ты не можешь чекнуть это на цифрах (а прочувствовать это не всегда выходит, слишком тонкие материи).

В общем. Для тех, кто зарабатывает головой - предпринимателей, руководителей, разрабов, аналитиков и т.д. - это не про "стать продуктивнее", "прокачать мышление" и прочий булшит от соцсеточных экспертов . Это про то, чтобы дорогие решения не принимались в тот момент, когда процессор уже в режиме энергосбережения.

Почитать подробнее и заказать хэдбенд можно тут, а по промокоду DIS30 будет скидка 30%. Это был пост из моего любимого жанра - реклама того, чем сам пользуешься, и что можно от души рекомендовать.

P.S. Ещё у Neiry есть наушники - тоже с нейромониторингом. Вдруг такой форм-фактор вам лучше зайдёт. И кстати, на мой взгляд, дейвайсы Neiry хороши как подарки. Особенно если у человека всё есть, и нужно что-нибудь эдакое, но при этом с реальной пользой.

Tech-кринж недели - умные очки Specs от компании Snap

Просто зацените:

1. Выглядят как 100%-эффективная контрацепция, даже сандали на носки не дадут такой эффект. Какой уровень уверенности в себе надо иметь, чтобы нацепить такие окуляры - ну, я даже не знаю. "Oh looking good - Thank you" (см. видос).

2. Стоимость = $2200. Это раз в 5-7 дороже умных рэйбанов от Цукерберга. Отдельно доставило, что Шпигель позиционирует Specs как "почти Apple Vision Pro". Ну оукей, ты сам это сказал, за язык не тянули 😈.

3. При этом ЦА Snap - это подростки и студенты. Они то явно побегут брать очечи за 2000 баксов, да.

4. И самое эпичное - Snap тужился выкатить этот продукт аж 10 лет! Теперь понятно, почему они так выглядят - дизайн как утвердили в 2016, так и не меняли.

Результат - акции Snap (которым и так плохо в последнее время) рухнули ещё на 5%.

Помогите Даше Путешественнице отыскать product-market fit.

P.S. Выше я излился сарказмом, но вообще, отлично могу представить, как ВОТ ЭТО дошло до прода. Похоже, изначально амбициозный продукт попал в производственный ад, но снежный ком инвестиций и усилий стало жалко. Отличный пример, почему иногда вложения лучше просто списать. Дешевле выйдет.

Дизраптор