Телеграм канал «Твой инвестор»

Рубль может продолжить коррекционный рост благодаря высоким ценам на нефть, несмотря на ограничения бюджетного правила. Повышенные ставки поддерживают интерес к рублёвым сбережениям.

БКС Мир инвестиций сохраняет нейтральный взгляд на Северсталь и НЛМК, позитивный — на ММК, негативный — на Мечел. Акции ММК интересны для долгосрочных вложений, по Мечелу сохраняются риски из-за высокого долга и спада в основном бизнесе.

Сегежа продолжает снижение на фоне опасений относительно финансового положения компании и возможной потребности в дополнительном финансировании.

В ближайшие недели ожидается постепенное смещение курса доллара в сторону 88–92 рублей.

Freedom Global подтверждает целевую цену акций Самолета в 385 рублей на годовом горизонте с рейтингом «держать».

@tvoy_invest

Инвестиционная идея: короткая позиция по акциям X5

Цель — 1 651,9 руб., потенциал — 7,61%, срок — 3–4 недели. Рекомендуемый объём входа — 3%, стоп-приказ — 1 921,7 руб.

Актив находится в устойчивом нисходящем тренде. При заданных параметрах риск на портфель составит 0,22%, соотношение прибыли к риску — 1,02.

С фундаментальной точки зрения давление оказывают замедление выручки на фоне охлаждения спроса и продовольственной инфляции, рост расходов на персонал, увеличение доли низкомаржинальных форматов и выросшие процентные расходы. Долговая нагрузка приблизилась к границе дивидендной политики, что сдерживает ожидания по будущим выплатам.

@tvoy_invest

Цифра брокер допускает возврат нефтяных котировок к росту при сохранении напряжённости на Ближнем Востоке, но в краткосрочной перспективе считает коррекцию оправданной. Взгляд на акции «Самолёта» остаётся негативным, инвесторам рекомендуют избегать бумаг.

ПСБ ожидает возможного теста индексом МосБиржи уровня 2300 пунктов на следующей неделе при стабильном геополитическом фоне. Рубль может укрепиться благодаря росту предложения валюты от экспортёров перед пиком налоговых выплат: юань способен опуститься к нижней границе 12,3–12,8 руб., доллар — закрепиться около 82,5 руб.

БКС Мир инвестиций сохраняет позитивный взгляд на НОВАТЭК, но отмечает риски из-за законопроекта США о новых санкциях. В базовом сценарии затяжного периода высоких цен на энергоресурсы не ожидается, а рынок сохранит осторожность к большинству нефтегазовых бумаг.

@tvoy_invest

AI-аналитика изменила оценки по ряду активов. Инвестиционная привлекательность акций Яндекса снизилась, а по бумагам «Русагро» настроение инвесторов сменилось с бычьего на медвежье.

Цена облигации iВУШ 1P7 упала на 2,2%. Годовой прогноз по акциям «М.видео» пересмотрен более чем на 5%, новая целевая цена — 44,82.

По облигации «ПР-Лиз 3P2» AI повысил инвестиционную привлекательность, но одновременно увеличил оценку риска. У «ЛУКОЙЛа» фигура тренда изменилась с симметричного треугольника на сужающийся канал, тренд оценивается как сильный.

@tvoy_invest

Рынок на открытии 18 сентября

В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок пытается продолжить рост от краткосрочных уровней поддержки, ожидая значимых геополитических и экономических сигналов.

Неделя завершается умеренным снижением: индексы Мосбиржи и РТС теряют 1,4% и 1,7% соответственно. Инвесторы не получили новых позитивных сигналов по украинскому конфликту, а также учитывают риски ужесточения санкций в нефтяном секторе после принятия законопроекта в США.

События дня: встреча министров финансов еврозоны, выступление главы ЕЦБ Лагард, данные по промышленному производству США, заседание военно-промышленной комиссии с участием президента, последний день торгов акциями Яндекса и Диасофта с дивидендами, обсуждение акционерами Т-Технологий консолидации Точки, выборы в Госдуму.

@tvoy_invest

БКС Мир инвестиций дал нейтральную оценку акциям МТС на 12 месяцев. Новую дивидендную политику аналитики считают негативной для инвесторов: выплаты на акцию снижаются примерно на 30%, возврат к прежнему уровню возможен лишь при кратном росте OIBDA, а заявленный механизм выкупа не компенсирует потерянную доходность.

БКС Мир инвестиций сохраняет негативный взгляд на акции «ФСК-Россети» с целевой ценой 0,05 руб. Крупная инвестпрограмма сдерживает свободный денежный поток, а из-за моратория на дивиденды чистая прибыль направляется в строительство электросетевых объектов.

«Финам» отмечает, что индекс доллара вышел вверх из месячной консолидации. Если «быки» удержат DXY выше 99,0, доллар может подняться к отметке 100,66.

По Brent уровень поддержки находится на $105,6 за баррель. При его пробое цена может опуститься к $102,1, однако говорить о выходе из коридора $106–111 вниз пока рано.

Индекс МосБиржи в ходе коррекции опустился ниже 2300 пунктов. Поддержкой может выступить уровень 2200, рядом с которым проходит 50-дневная скользящая средняя. При возврате к росту сопротивление ожидается в районе 2350 пунктов.

@tvoy_invest

Нефть Brent может опуститься ниже $100 при ослаблении напряжённости на Ближнем Востоке

Фьючерсы Brent к середине сессии теряли около 2,5%, опустившись ниже $104 за баррель. Инвесторы учитывали возможное частичное восстановление поставок из Саудовской Аравии и экспорт через Оман, а также смягчение риторики президента США по ближневосточному конфликту.

Принятие палатой представителей США законопроекта об антироссийских санкциях может в среднесрочной перспективе поддержать цены из-за рисков для экспорта нефти из РФ.

С технической точки зрения выход из диапазона $104–110 открывает путь к поддержкам $101 и $97,50. Закрепление ниже $97,50 возможно при реальном улучшении ситуации в регионе и нормализации судоходства по Ормузскому проливу. При возобновлении атак и введении санкций против покупателей российской нефти вероятен рост к $110–119,50.

@tvoy_invest