Телеграм канал «АРТ КАПИТАЛ»

Очікування по ринку акцій СШ, 1 квітня 2025

Різкий спуск нафти, після третьої невдалої спроби бренту взяти 120 і спуском протягом сесії навіть до 97 доларів, дав привід радіти фондовому ринку. Тепер, головне, щоб три вершини і три підтримки не виявилися банальним прямокутником, після якого передбачається наступна хвиля зростання. І за логікою попереднього руху – це 25-30 доларів вгору від рівня 120.

Але, ринок, схоже, поки не проявилося інше, вирішив відіграти три вершини по нафті. Але, коли бувають три вершини, то шия пробивається – на раз, а тут така величезна доджи і пробій 100 лише на годину торгів. Тому, «не все так однозначно, і всієї правди ніхто не знає».)) Особливо, якщо правдою торгує американський президент.

Трамп жене в зону конфлікту третій авіаносець, хоча про закінчення війни вже запозичив мем Арестовича «два-три тижні».)) Просто завалений вибухами уран на 9 бомб він вважає поза досяжністю, хоча для затятої на цьому країни це справа відносно невеликого часу. Так, обладнання по збагаченню зруйноване, але Росія допоможе його, в історичних масштабах швидко відновити.

Виходячи з усього цього, версію з прямокутником по нафті я б не виключав, і двох-трьох тижнів на відпрацювання цього сценарію було б досить. Тим більше, що сформована підтримка по широкому індексу для відскоку «висить у повітрі» - між жовтою і помаранчевою підтримкою.

Якби нафта пішла вище 120, і там ще б зобразила пару вершин, то у фонди був би привід сходити в область 6100-6150, там сформувати і нормально проторгувати дно, і якраз на це пішло б «два-три» тижні. А тоді вже й до зростання, якщо Китай не захоче щось зашаманити з Тайванем, або Трамп не піде валити ще й хуситів. Бо то ще одне «осине гніздо» на Близькому Сході.

У цьому відскоку основну роль зіграли технологи. Nvidia з Бродкомом так і не провалили своїх довгострокових підтримок і створили запас для можливого зниження, якщо нафта таки піде догори ще. Банки, які цієї хвалі падали разом з технологами, теж сильно зализали рани.

Зараз ринок фонтанує відскоком далі, але вже не так бурхливо. Запас ходу індексу до опру ще є, як видно на першому рисунку, а ф’ючерс вже все відпрацював на поточний момент. Тому, не виключений момент, що сьогодні сходимо до опору і відкотимось від нього.

В принципі, для симетрії екстремумів можемо сходити і вище, але на середньострокове розвертання цей рух не схожий. Та й підтримка провірена лише протягом двох сесій. Цього замало для розвертання. Тому я дивлюся на сьогоднішній рух як продовження відскоку і купірування цієї хвилі зростання.

Від нашого столика (нафта) – вашому (фонда)

Корпоративні новини

Капіталізація Marvell Technology підвищилася на 12,8% на новинах, що Nvidia інвестувала $2 млрд у постачальника спеціалізованих чіпів та мережевих рішень.

Акції CoreWeave подорожчали на 12% після повідомлень про те, що постачальник хмарних рішень залучив кредит на $8,5 млрд. для розвитку ШІ-інфраструктури.

Вартість паперів фармацевтичної Eli Lilly зросла на 3,7%, виробника препаратів для регулювання циклів сну та неспання Centessa Pharmaceuticals - на 44% на інформації, що Eli Lilly купує Centessa в рамках угоди на суму до $7,8 млрд.

Котирування біотехнологічної Apellis злетіли в 1,4 рази після повідомлення, що Biogen купує цю компанію за $5,6 млрд. Ціна акцій Biogen знизилася на 2,3%.

Лідером падіння серед компонентів S&P 500 стала енергетична Constellation Energy (-6,5%), річний прогноз прибутку якої розчарував інвесторів.

Ринкова вартість виробника спецій та приправ McCormick & Co. зменшилась на 6,1%, незважаючи на його позитивну квартальну звітність. Компанія домовилася про злиття з бізнесом з виробництва продуктів харчування Unilever у рамках угоди, яка передбачає виплату останній суму у розмірі $15,7 млрд.

Американські фондові індекси завершили торги у вівторок найсильнішим одноденним відсотковим зростанням із травня 2025 року.

Підтримку настроїв на ринку надало повідомлення The Wall Street Journal, що президент США Дональд Трамп хотів би закінчити війну з Іраном. Глава Білого дому сказав своїм помічникам, що готовий припинити військову кампанію, навіть якщо Ормузька протока залишиться значною мірою закритою, написала WSJ із посиланням на чиновників адміністрації.

Тим часом, глава Пентагону Піт Хегсет заявив, що найближчими днями будуть вирішальними в конфлікті. Він зазначив, що США продовжать удари по Ірану, якщо він не піде на угоду. Хегсет нагадав, що американський президент готовий до укладання угоди, і її умови відомі іранцям.

Конфлікт, що триває вже більше місяця, призвів до істотного падіння фондових індексів. За підсумками березня, S&P 500 втратив близько 5,3%, що є максимальним місячним зниженням з 2022 року.

Інвестори побоюються, що стрибок цін на пальне негативно вплине на попит на товари та послуги. Крім того, він може спровокувати прискорення інфляції, підштовхнувши Федеральну резервну систему США до підвищення ключової процентної ставки.

Dow Jones Industrial Average зріс на 2,49% – до 46341,51 пункту.
Значення Standard & Poor's 500 збільшилося на 2,91% - до 6528,52 пунктів.
Індекс Nasdaq Composite додав 3,83% і закрився на позначці 21 590,63 пункту.

Зашквар, але навіть не до опору

СЬОГОДНІ
Очікувані новини та статистика:
8:15 (15:15 За Києвом) Звіт ADP про рівень зайнятості у приватному секторі, березень
8:30 (15:30 За Києвом) Роздрібні продажі, м/м р/р лютий
9:05 (16:05 За Києвом) Виступ представника ФРС Мусалема
9:30 (16:30 За Києвом) Виступ представника ФРС Барра
9:45 (16:45 За Києвом) Індекс ділової активності S&P Global у виробничому секторі, березень
10:00 (17:00 За Києвом) Індекс ділової активності ІSМ у виробничому секторі, березень

Nvidia – у боковику з серпня, і поки не пробила мінімум цієї підтримки, хоча вчора і зупинилася у безпосередній близькості від неї. Бродком теж зараз на серпневій підтримці. Тому мене реально здивувала така жорсткість по відношенню до Мікрона, хоча в нього темпові показники – значно кращі, а маржинальні – такі як у Бродкому.

Враховуючи, що Доу вчора зупинився, а це індекс великих компаній, є сподівання, що сьогоднішній відскік таки буде відскоком, а не черговим сповзанням. Тому, є надія, що широкий і технологічний індекси покажуть зупинку на відскік.

Звісно, від мінімумів, досягнутих вчора (6317), до помаранчевої підтримки ще 200 пунктів ведмежого заробітку. Але, технічно, прийшов час відскочити. Звісно, якщо все буде хоча б так, як є на зараз.